Utdelning beslutas av bolagsstämman efter att resultat- och balansräkningen fastställts. Den måste klara både beloppsspärren och försiktighetsregeln. Beloppsspärren går att räkna ut i ett bokslutsprogram. Försiktighetsregeln kräver en bedömning och är svårare. Bryter utdelningen mot någon av dem och pengarna inte kan återbäras, kan styrelseledamöter som medverkat uppsåtligen eller av oaktsamhet bli personligen ansvariga för bristen.
Hur stor del av utdelningen som beskattas med tjugo procent är en annan fråga. Den avgörs av 3:12-reglerna, som gjordes om från inkomstår 2026, och dem går vi igenom på sidan om 3:12-reglerna. Vill ni räkna på ert eget uttag gör vi det i vår skatterådgivning.
Så fattas beslutet
Ordinarie bolagsstämma ska hållas inom sex månader från räkenskapsårets utgång. Där fattas tre beslut: fastställelse av resultat- och balansräkning, dispositioner av vinst eller förlust, och ansvarsfrihet.
Fastställer stämman inte resultat- och balansräkningen kan den inte heller besluta om vinstutdelning.
Handlingar som ska finnas:
- styrelsens förslag med belopp per aktie och sammanlagt belopp,
- utbetalningsdag eller ett bemyndigande för styrelsen att bestämma den,
- ett motiverat yttrande från styrelsen enligt försiktighetsregeln.
Beslutas utdelningen på en annan stämma än den där årsredovisningen behandlas, så kallad efterutdelning, ska dessutom finnas:
- uppgift om kvarstående fritt eget kapital efter utdelningen,
- kopia av senaste årsredovisning och revisionsberättelse.
Två spärrar som beslutet måste klara
Beloppsspärren
Spärren är kvantitativ och mekanisk. Efter värdeöverföringen ska det finnas full täckning för bolagets bundna egna kapital, mätt mot den senast fastställda balansräkningen.
Försiktighetsregeln
Regeln är kvalitativ. Utdelning får bara ske när den är ekonomiskt försvarlig, med hänsyn till verksamhetens art, omfattning och risker, samt till konsolideringsbehov, likviditet och ställning i övrigt.
Beloppsspärren tittar bakåt, på fritt eget kapital i en historisk balansräkning. Försiktighetsregeln tittar framåt, på hela bolagets ställning. Ett bolag kan ha två miljoner i fritt eget kapital och ändå inte få dela ut tvåhundratusen, om pengarna är bundna i kundfordringar och en stor skatteskuld förfaller nästa månad.
Vad som händer när det blir fel
Vid en olaglig värdeöverföring ska mottagaren återbära det som tagits emot. Vid öppen vinstutdelning krävs dock att bolaget visar att mottagaren insåg eller borde ha insett att överföringen stred mot reglerna. I ett ägarlett bolag sitter mottagaren också i styrelsen, och då är det kravet svårt att komma runt.
Kan mottagaren inte återbära svarar de som medverkat till beslutet för bristen. För styrelseledamöter och verkställande direktör krävs uppsåt eller oaktsamhet. Ansvaret blir alltså aktuellt först när det uppstår en brist vid återbäringen.
Beloppsspärren går att räkna ut i ett bokslutsprogram. Försiktighetsregeln kräver en bedömning och är svårare. Bryter utdelningen mot någon av dem och pengarna inte kan återbäras, kan styrelseledamöter som medverkat uppsåtligen eller av oaktsamhet bli personligen ansvariga för bristen.
Efterutdelning på extra stämma
Utdelning beslutad på extra stämma efter årsstämman är tillåten. Utöver handlingarna ovan krävs en redogörelse från styrelsen för händelser av väsentlig betydelse för bolagets ställning som inträffat efter att årsredovisningen lämnades. Har bolaget revisor krävs också ett yttrande från revisorn över den redogörelsen.
Utdelningsutrymmet mäts fortfarande mot samma fastställda balansräkning, minskat med vad som redan delats ut under året. Innevarande års vinst räknar inte upp utrymmet. Den blir tillgänglig först efter att nästa årsstämma fastställt balansräkningen.
Ett beslut om efterutdelning ska anmälas till Bolagsverket.
Förskottsutdelning är inte tillåten
Förskottsutdelning behandlas som en olaglig värdeöverföring. Skälet är hur beloppsspärren är konstruerad. Utrymmet mäts mot den senast fastställda balansräkningen, och ett bolag kan därför inte dela ut innevarande års vinst innan den fastställts.
Det som i vardagligt tal kallas förskottsutdelning är oftast antingen en laglig efterutdelning inom kvarvarande fritt eget kapital, eller ett uttag som civilrättsligt är lön eller lån.
Ingen skatt dras vid utbetalningen
I ett onoterat fåmansbolag görs inget preliminärskatteavdrag vid utbetalningen. Ägaren får bruttobeloppet, och hela skatten landar som kvarskatt året efter. Det är bolaget som lämnar kontrolluppgiften KU31 för utdelningen.
Den som tar en stor utdelning utan att göra en extra inbetalning får alltså både kvarskatt och kostnadsränta på den.
Uttaget som blir ett förbjudet lån
Det här är det dyraste felet. Ett aktiebolag får inte låna ut pengar till styrelseledamöter, verkställande direktör, delägare eller närstående till dessa. Undantag finns för rent affärsmässiga lån till företag, och Skatteverket kan i vissa fall ge dispens.
Beloppet beskattas då hos låntagaren som inkomst av tjänst. Bolaget får inget avdrag, eftersom det inte är en lönekostnad. Beskattningen kvarstår även om lånet betalas tillbaka. Har bolaget revisor ska revisorn dessutom anmärka på lånet, och då blir revisionsberättelsen oren.
Tre räkneexempel
1. Beloppsspärren klaras men försiktighetsregeln stoppar
Fastställd balansräkning per den 31 december 2025: aktiekapital 25 000 kr, balanserat resultat 400 000 kr, årets resultat 350 000 kr. Fritt eget kapital 750 000 kr. Beslutad utdelning 600 000 kr lämnar 150 000 kr kvar, och beloppsspärren klaras eftersom det bundna kapitalet på 25 000 kr har full täckning. Kassan efter utdelningen är dock 120 000 kr, och en momsskuld på 180 000 kr förfaller i juli. 120 000 minus 180 000 ger ett underskott på 60 000 kr. Försiktighetsregeln stoppar utdelningen.
2. Utrymmet räknas inte upp under året
Samma bolag och samma fastställda balansräkning. Det fria egna kapitalet är 750 000 kr. Årsstämman i maj beslutar 300 000 kr i utdelning, vilket lämnar 450 000 kr. En extra stämma i oktober beslutar 200 000 kr i efterutdelning, vilket lämnar 250 000 kr. Summan 300 000 plus 200 000 plus 250 000 är 750 000 kr. Årets vinst 2026 påverkar inte utrymmet. Den blir tillgänglig först efter årsstämman 2027.
3. Vad ett uttag utan beslut kostar
Ägaren tar ut 150 000 kr utan stämmobeslut och bokför det som en fordran på ägaren. Beloppet beskattas som inkomst av tjänst. Vid en antagen marginalskatt på 52 procent blir skatten 78 000 kr, och bolaget får inget avdrag. Samma 150 000 kr taget som utdelning inom gränsbeloppet, med tjugo procents skatt, hade kostat 30 000 kr. Skillnaden är 48 000 kr, och pengarna ska dessutom betalas tillbaka till bolaget.
Marginalskatten är ett antagande. Den verkliga nivån beror på ägarens övriga inkomster och kommunalskatt. Exemplet ska visa storleksordningen på skillnaden. Det exakta beloppet varierar.
Ska ni besluta utdelning i år?
Vi går igenom utrymmet, likviditeten och handlingarna med er före stämman.
Vanliga frågor om utdelning i aktiebolag
Vad krävs för att ett utdelningsbeslut ska hålla?
Stämman ska först fastställa resultat- och balansräkningen. Utdelningen ska klara beloppsspärren, och försiktighetsregeln ska vara uppfylld. Dessutom ska handlingarna finnas: styrelsens förslag med belopp per aktie och sammanlagt belopp, utbetalningsdag eller bemyndigande och ett motiverat yttrande enligt försiktighetsregeln. Beslutas utdelningen på en annan stämma än den där årsredovisningen behandlas, så kallad efterutdelning, krävs dessutom uppgift om kvarstående fritt eget kapital och kopia av senaste årsredovisning och revisionsberättelse.
Vad är skillnaden mellan beloppsspärren och försiktighetsregeln?
Beloppsspärren är kvantitativ och mekanisk. Efter värdeöverföringen ska det finnas full täckning för bolagets bundna egna kapital, mätt mot den senast fastställda balansräkningen. Försiktighetsregeln är kvalitativ. Utdelning får bara ske när den är ekonomiskt försvarlig med hänsyn till verksamhetens art, omfattning och risker samt till konsolideringsbehov, likviditet och ställning i övrigt.
Får utdelning beslutas på en extra stämma?
Ja, det kallas efterutdelning och är tillåtet. Utöver de vanliga handlingarna krävs uppgift om kvarstående fritt eget kapital och kopia av senaste årsredovisning och revisionsberättelse. Styrelsen ska också lämna en redogörelse för händelser av väsentlig betydelse för bolagets ställning som inträffat efter att årsredovisningen lämnades. Har bolaget revisor krävs dessutom ett yttrande från revisorn över den redogörelsen. Beslutet ska anmälas till Bolagsverket.
Räknas årets vinst upp utdelningsutrymmet under året?
Nej. Utrymmet mäts mot samma fastställda balansräkning, minskat med vad som redan delats ut under året. Innevarande års vinst blir tillgänglig först efter att nästa årsstämma fastställt balansräkningen.
Är förskottsutdelning tillåtet?
Nej, det behandlas som en olaglig värdeöverföring. Skälet är hur beloppsspärren är konstruerad. Utrymmet mäts mot den senast fastställda balansräkningen, så ett bolag kan inte dela ut innevarande års vinst innan den fastställts. Det som i vardagligt tal kallas förskottsutdelning är oftast antingen en laglig efterutdelning inom kvarvarande fritt eget kapital, eller ett uttag som civilrättsligt är lön eller lån.
Dras skatt vid utbetalningen av utdelning?
I ett onoterat fåmansbolag görs inget preliminärskatteavdrag. Ägaren får bruttobeloppet och hela skatten landar som kvarskatt året efter. Det är bolaget som lämnar kontrolluppgiften KU31 för utdelningen.
Vad händer om ägaren tar ut pengar utan beslut?
Ett uttag utan stämmobeslut är i regel antingen lön eller ett lån. Ett aktiebolag får inte låna ut pengar till styrelseledamöter, verkställande direktör, delägare eller närstående till dessa. Beloppet beskattas då hos låntagaren som inkomst av tjänst, bolaget får inget avdrag, och beskattningen kvarstår även om lånet betalas tillbaka.
Vem blir betalningsskyldig om utdelningen var olaglig?
Mottagaren ska återbära det som tagits emot. Vid öppen vinstutdelning krävs att bolaget visar att mottagaren insåg eller borde ha insett att överföringen stred mot reglerna. Kan mottagaren inte återbära svarar de som medverkat till beslutet för bristen. För styrelseledamöter och verkställande direktör krävs uppsåt eller oaktsamhet.
Läs vidare
Hur utdelningen beskattas hanteras i 3:12-reglerna. Avvägningen mellan uttagsformerna finns i artikeln om lön eller utdelning i fåmansbolag, och beräkningen av gränsbeloppet i artikeln om K10-blanketten. Vad ett samarbete kostar finns på prissidan.
Uppgifterna är kontrollerade mot Skatteverket och FAR i augusti 2026. Artikeln är generell information och ersätter inte rådgivning i det enskilda fallet.
Skriven och granskad av
Sarah Lant
Byråchef och auktoriserad redovisningskonsult på Kameral. Auktoriserad Redovisningskonsult FAR och Fortnox-certifierad, med över 15 år i yrket.
Senast uppdaterad: 12 augusti 2026
Läs mer om teamet på Kameral